Прогноз акций Магнит на 2020 год, динамика и размер дивидендов

Магнит

Компания «Магнит» – крупный ритейлер с огромной сетью магазинов по территории России. При оценке перспективности инвестиций смотрят на текущее состояние розничных продаж продуктов и косметических товаров. Торгуются акции «Магнита» на бирже под тикетом MGNT. Перед покупкой ценных бумаг этого предприятия стоит изучить текущие тенденции рынка.

Что влияет на стоимость акций «Магнита» сегодня:

• в секторе розничной торговли наблюдает нисходящий тренд;
• 17,3% общего объема активов принадлежит банку ВТБ;
• инвесторы часто держат акции несмотря на убыточность.

Информация противоречивая. Как и ситуация внутри компании. С 2016 года руководство сообщает о снижении годовой прибыли, из-за чего активы подешевели вдвое и на стремятся заново дорожать. С одной стороны, это шанс купить акции «Магнита» по сниженным котировкам. С другой, риски еще большего падения сохраняются. В статье приведена информация, которая поможет разобраться в ситуации, чтобы решить, стоит ли вкладываться или лучше пока воздержаться от покупки.

Об эмитенте

Год основания «Магнита» – 1994. Первые открываемые точки были в формате «магазин у дома». Но постепенно стали появляться крупные универсамы, гипермаркеты, чуть позже косметические супермаркеты. В 2012 году эта компания включена в пятерку крупнейших по стоимости среди всех сетевых ритейлеров в мире. Тогда это позитивно влияло на котировки «Магнита». Поначалу сетью руководили через юридическое лицо ЗАО «Тандер».

Первые акции выпущены на рынок в 2006 году на Московской бирже. И только осенью 2009 года появились глобальные депозитарные расписки (ГДР), размещенные на Лондонской фондовой бирже.

В 2014 году управление передано ПАО «Магнит», которое только что перешло реорганизацию. Сама кампания создана в 2003 году, но занималась другими направлениями. Теперь подчиненность сохраняется, что оценивают, как стабилизирующий фактор. Правда, основанием для вложений это не считают, все-таки бренд переживает не лучшие времена.

Положительный сигнал – акции «Магнита» включены в расчетную базу целого ряда биржевых индикаторов. К ним относятся РТС, ММВБ 10, RTS Standard, Россия 50, Индекс МосБиржи, Индекс широкого рынка RUB, Russian USD, Индекс широкого рынка USD и другие. Если трейдера не особо интересует краткосрочная прибыль, инвестиции будут обоснованы. Все-таки снижение котировок акций «Магнита» вовсе не означает ликвидацию бренда.

Ликвидность компании поддерживают дочерние организации, объединенные в одной группе:

1. ЗАО «Тандер» – оптовая и розничная торговля продуктами питания.
2. ООО «Ритейл Импорт» – импорт товаров.
3. ООО «Бест Торг» – продажи на территории г. Москва и Московской области.
4. ООО «Тандер Магнит» – охватывает только МО.
5. ООО «Сельта» – транспортные услуги.
6. ООО «ТК Зеленая Линия» – тепличное хозяйство.
7. ООО «Тандем» – аренда объектов недвижимости.
8. ООО «Алкотрейдинг» – занимается «прочими» операциями.
9. ООО «ИТМ» – специализируется на информационных технологиях.
10. ООО «Логистика-Альтернатива» – организация импорта в магазины сети.
11. ООО «Звезда» – ремонт и профилактика транспортных средств.
12. ООО «ТД Холдинг» – производство, переработка продуктов питания.

Все перечисленные организации работают на сеть. Благодаря такому подходу затраты и качество товаров, услуг предсказуемы, что упрощает планирование. Этот фактор стабилизирует котировки акций «Магнита», но не указывает на высокую прибыльность активов. Самодостаточность фирмы упрощает составление прогнозов, не более того.

Как приобрести акции физическому лицу

Перед инвестициями в акции MGNT частному трейдеру придется зарегистрировать личный аккаунт у брокера фондового рынка. Напрямую к бирже доступ физическим лицам отсутствует, там работают лишь крупные инвесторы (банки, холдинги). Зато через брокерскую компанию легко купить даже 1 лот (10 или 100 единиц, в зависимости от эмитента). И составлять инвестиционный портфель из большого количества активов.

На акции «Магнита», судя по отзывам на тематических форумах, выделяют не более 1-2% депозита. Несмотря на прибыльность, прогнозы по ним весьма неоднозначны. И вкладывают в них исключительно ради перспективы возврата к росту.

Процесс покупки через брокера:

• создать личный аккаунт;
• пройти верификацию;
• пополнить торговый счет;
• купить акции.

Популярные брокеры – FinmaxFX, Открытие, БКС, Финам. Возможности у них схожи, список акций доступен весь, размещенный на конкретной бирже. Различаются условия – комиссии, правила ввода-вывода денег, дополнительные услуги. Трейдеры, предпочитающие зарабатывать на колебании курса, в основном продают акции «Магнита», т.к. пока сохраняется нисходящий тренд.

Выплаты дивидендов

Если ориентироваться на отчеты акционеров на форумах, по акциям «Магнита» перечисления идут ежеквартально. По итогам последних 5 лет доходность держится на уровне 3-5% годовых. Не очень выгодно, зато стабильно. По выплатам заметно, что значительный рост прибыли наблюдался в 2013-2017 годах, затем произошел спад и пока ситуация не вернулась в прежнее русло.

По истории котировок динамика курса акций «Магнита» следующая:

• 2006 – размещение на бирже;
• 2007 – повышение цены из-за интереса крупных инвесторов;
• 2008 – резкое снижение из-за кризиса;
• 2009 – восстановление позиций;
• 2010 – появление горизонтального тренда.

Все дальнейшие колебания происходят без заметного влияния рыночной ситуации. Трейдеры стали отмечать хорошую отработку технических фигур. Так, в конце 2011 года на графике сформировался сигнал на покупку – «двойное дно». И, действительно, на форумах появились отклики о росте цены акций «Магнита».

Повышение продолжалось до 2015 года. Периодически возникали котировки, но они заканчивались строго по правилам технического анализа. Но затем на курс повлиял фундаментальный фактор – на сайте компании были обнародованы финансовые результаты. Крупные инвесторы вышли из дела и предпочли другие активы, что сразу дало толчок к смене тренда. Падение курса пока продолжается, бумаги уже потеряли 40% ранее достигнутых значений. В то же время наблюдается большой объем торгов, что говорит о существенном внимании к акциям «Магнита».

От чего зависят котировки

Перспективу покупки акций «Магнита» сегодня проще оценивать по очередной публикации данных на официальном сайте компании. Если прогнозы по прибыли оправдались, а результаты впечатляют (в денежном и процентном выражении), вложиться стоит. В остальных случаях рекомендуют либо воздержаться, либо инвестировать небольшие суммы. Только ради диверсификации рисков по иным активам.

На оценку ритейлера способны повлиять:

• изменение рейтинга со стороны международных рейтинговых агентств;
• появление новых рисков из-за введения санкций в отношении России;
• удорожание кредитов, вызванное подъемом ставки со стороны Центрального Банка РФ;
• принятие обновленных нормативных актов по налогообложению.

Перечисленные факторы непредсказуемы, часто приходится реагировать на них по факту, когда уже происходит изменение котировок. Поэтому покупка большого объема акций «Магнита» сегодня рациональна только в случае смены тренда на восходящий.

Инвесторам также нужно учитывать, что автопарк ритейлера в основном представлен грузовыми автомобилями иностранного производства. Это Renault, MAN, Mercedes-Benz и другие. При обвале рубля происходит резкое удорожание технического обслуживания. Ведь прибыль поступает в кассу в российской валюте. Если такая ситуация возникнет, активы «Магнита» резко подешевеют даже по сравнению с текущей ценой.